הגרף ה-4 שעתי של הביטקוין (BTC/USD) מציג כעת תבנית טכנית מרתקת ובעלת חשיבות רבה: משולש מתכנס סימטרי שורי. תבנית זו, הניכרת בבירור בתמונה המצורפת, מאפיינת תקופה של ירידה בתנודתיות ובנפחי המסחר, ומעידה לרוב על הפוגה זמנית לפני מהלך מחיר משמעותי. היא מושכת את תשומת ליבם של סוחרים ואנליסטים רבים, במיוחד לאור ההתפתחויות האחרונות.
תורת הגלים של ר.נ. אליוט (Elliott Wave Theory) ויישומה לתבנית: על פי עקרונות תורת הגלים של ראלף נלסון אליוט, משולשים מתכנסים מורכבים בדרך כלל מחמישה גלים פנימיים הנעים בתוך גבולות התבנית. גלים אלו מסומנים כ-(A), (B), (C), (D), ו-(E). גלי (A), (C) ו-(E) הם בדרך כלל גלים יורדים, ואילו גלי (B) ו-(D) הם גלים עולים. כל גל מגיע עד לקו המגמה הנגדי, מה שיוצר את הצמצום ההדרגתי בטווח המחיר. השלמת גל E לרוב מסמלת את סיום התבנית וצפי לפריצה לכיוון המגמה המקורית. חשוב לציין שאליוט התייחס למשולשים כתבניות תיקון, אך הם מופיעים גם כתבניות המשך במגוון הקשרים שונים בגרפים.
מקרה חריג: המשך דשדוש והתכנסות מעבר לחמישה גלים: בגרף הנוכחי של הביטקוין, ניתן לזהות בבירור כי חמשת גלי אליוט (A, B, C, D, E) בתוך המשולש הסימטרי הושלמו. אלא שבמקום לראות פריצה חדה וברורה כלפי מעלה עם סיום גל E, כפי שמצופה מתבנית המשך קלאסית, התבנית ממשיכה להתכנס. מקרה חריג זה של דשדוש והתכנסות מעבר להשלמת חמשת הגלים הרגילים מצביע על עוצמת חוסר הוודאות השוררת בשוק, ועל כך שהסנטימנט לא נוטה באופן חד לצד אחד, למרות המבנה השורי של התבנית והציפייה ההיסטורית לפריצה כלפי מעלה. התפתחות כזו עשויה לקרות כאשר השוק כולו מצפה לאירוע מכונן משמעותי, שיספק את הכיוון הסופי. במקרה זה, הגורם המרכזי לחוסר ההחלטיות הממושך הוא ההמתנה הדרוכה להודעת הריבית בארה"ב היום, 30/7/2025. החלטות בנק מרכזי, ובפרט בנוגע לריבית, משפיעות באופן דרמטי על שוקי ההון העולמיים, על מדיניות מוניטרית, ולכן גם על נכסי סיכון כמו מטבעות קריפטו. המשך ההתכנסות מעבר לגלי אליוט מצביעה על "אגירת אנרגיה" גדולה יותר. זה אומר שהפריצה, לכשתגיע, עשויה להיות עוצמתית ומהירה במיוחד, שכן לחץ הקונים או המוכרים הצטבר לרמות גבוהות מאוד. סוחרים רבים מעדיפים להמתין לאישור סופי מכיוון האירוע המאקרו-כלכלי לפני שהם יבצעו מהלכים גדולים, ובכך הם תורמים להמשך ההתכנסות.
השלכות וציפיות: התכנסות ארוכה ורחבה יותר זו של המשולש מגבירה את עוצמת הפריצה הצפויה, בין אם כלפי מעלה ובין אם כלפי מטה. סוחרים יצטרכו להיות ערניים במיוחד לרמות המחיר של קווי ההתנגדות והתמיכה של המשולש. פריצה משמעותית מעל קו ההתנגדות העליון (סביב 119,000-120,000 דולר, עם עלייה משמעותית בנפח המסחר) תאשר מהלך שורי חזק, עם יעד פוטנציאלי בגובה בסיס המשולש (כלומר, כ-7,000-8,000 דולר מעל נקודת הפריצה). לחילופין, שבירה מטה של קו התמיכה התחתון (סביב 117,000 דולר, גם היא בלוויית עלייה בנפח) תצביע על היפוך מגמה או תיקון עמוק יותר. חשוב לזכור כי תבניות סימטריות יכולות לעיתים רחוקות גם להוביל לפריצת שווא (False Breakout) לפני המהלך האמיתי, ולכן יש לוודא אישור באמצעות נפח מסחר.
לסיכום: המשולש המתכנס הסימטרי בביטקוין, על אף השלמת גלי אליוט הפנימיים, ממשיך לשקף תקופה של ציפייה דרוכה ואיסוף כוחות. הודעת הריבית בארה"ב תשמש כקטליזטור כמעט ודאי לפריצה מהתבנית. סוחרים נבונים יתבוננו לא רק בכיוון הפריצה אלא גם בעוצמתה ובנפח המסחר הנלווה אליה כדי לאשר את תחילתה של המגמה הבאה. מאחר והתבנית הופיעה לאחר מגמה שורית קודמת, הסבירות לפריצה כלפי מעלה גבוהה יותר, אך יש להיות מוכנים לכל תרחיש.
הבהרה משפטית ואזהרת סיכון
המידע המוצג במאמר זה הוא למטרות לימוד והבנה בלבד, ואין לראות בו בשום אופן ייעוץ השקעות, המלצה, שידול או הצעה לקנות או למכור נייר ערך או נכס פיננסי כלשהו, ובפרט מטבעות קריפטו.
מסחר במטבעות קריפטוגרפיים כרוך בסיכון גבוה להפסד כספי, ובאפשרות לאבד את מלוא ההשקעה. שוק המטבעות הדיגיטליים תנודתי במיוחד, ומושפע ממגוון רחב של גורמים, לרבות אירועים גלובליים, שינויים רגולטוריים, התפתחויות טכנולוגיות, אירועים פוליטיים, וסנטימנט השוק הכללי.
תבניות טכניות, לרבות אלו המוצגות כאן, אינן ערובה לביצועי מחיר עתידיים. עבר אינו מעיד על עתיד, וניתוח טכני הוא כלי עזר בלבד, אשר יעילותו אינה מובטחת. יתכנו מקרים בהם תבניות טכניות לא יתממשו כצפוי, או שיופיעו פריצות שווא (False Breakouts) לפני המהלך האמיתי. שוק הקריפטו ידוע בתנועותיו החדות והבלתי צפויות.
לפני קבלת כל החלטת השקעה, חובה על הקורא לבצע מחקר עצמאי מעמיק (Due Diligence) ולהתייעץ עם יועץ השקעות מוסמך ובעל רישיון בלבד, המותאם אישית לצרכיו וליכולותיו הפיננסיות ונושא באחריות על מתן הייעוץ. עליך להבין היטב את הסיכונים הכרוכים בכל השקעה ולשקול אם היא מתאימה למצבך הפיננסי, למטרות ההשקעה שלך ולאופי הסיכון שאתה מוכן ליטול. האחריות המלאה לכל פעולת מסחר או השקעה מוטלת על הקורא בלבד.
מאמר זה נכתב באופן מקורי, נערך בסיוע בינה מלאכותית, ועבר אישור שלי.
אין תגובות:
הוסף רשומת תגובה