אינדיקטור OBV נותן התראות סותרות בין גרף 5 דקות לגרף 30 דקות - מה יותר אמין ?

כאשר משתמשים במסחר יומי במספר רמות זמן, מסתבר שהאינדיקטור OBV ואני מאמין שגם אינדיקטורים נוספים נותנים איתותים סותרים. ובכן, מה יותר אמין, באינדיקטור בגרף 5 דקות או 30 דקות ?

אני מציג כאן ניסוי בזמן אמת, מדד המעוף נמצא על סף תמיכה משמעותית ברמת 1380-1382 הנקודות.

מה אומר האינדיקטור ?

גרף 5 דקות - יציאה משמעותית של כסף מהשוק.

גרף 30 דקות - כניסה סבירה של כסף לשוק.

והגרף האמין יותר הינו גרף 5 דקות, רצ"ב גרף הפריצה:

ימים של דשדוש - ימים של סבלנות וריכוז מוגבר - קוביית שוקולד בזמן המסחר לא תזיק

שוקולד מריר - עוזר לריכוז

דשדוש בנכס הבסיס, לסוחר תוך יומי בנגזרים, מהווה אתגר גדול.

אלו הם הימים שניתן לבצע בהן טעויות רבות וכל זאת מתוך כוונה לזהות את כיוון הפריצה.

ימים אלו מחייבים הרבה סבלנות וריכוז, הפריצה תגיע בעיתוי מפתיע לעיתים, חשוב מאוד להיות מרוכז על מנת להיות בכיוון הנכון בעת הפריצה.

רמז לכיוון הפריצה חייב להגיע מניתוח מאקרו והבנת התבנית הטכנית או ההרמונית בגרף היומי.

לכן חשוב להיות סבלני ובפוקוס על המטרה ולשאוף למינימום שגיאות וכמה שפחות מסחר יתר.

להלן גרף הדשדוש הנוכחי בגרף ת"א 25 (5 דקות) :

היות והזיכרון שלנו קצר, להלן גרף יומי של מדד ת"א 25 המראה לנו שבין דשדוש לדשדוש ישנה תנועה משמעותית לה אנו מחכים:

דף חלק - לסיים את יום המסחר עם תיק ריק מנגזרים ולהמתין ליום חדש

במסחר בנגזרים, בניגוד למסחר בנכס הבסיס, טעות בחיזוי עלולה לייצר נזק משמעותי לתיק.

בניגוד למסחר במט"ח, במסגרתו הנכס נסחר כמעט באופן רציף, המסחר על נגזרים של מדדים נפסק בתום יום המסחר ומתחיל שוב ביום שלמחרת.

היות ובזמן הפסקת המסחר יכולים להתרחש הרבה דברים (אירועי טבע, פוליטיקה, תנועות חדות בשווקים בינלאומיים וכד') , עלולים להתעורר בבוקר המסחר עם גאפ לא מתוכנן, בד"כ הוא בניגוד לתחזית המצויינת שלנו....

יציאה מיום מסחר בנגזרים עם דף חלק, כאשר ניתן לבצע תחקיר מסודר, להבין מה השורה התחתונה בהיבט הרווח ולשפר לקראת היום הבא, זוהי הדרך האופטימאלית ואף המחוייבת במסחר בנגזרים.

אפשרות לתבנית ראש וכתפיים במעו"ף גרף 5 דקות

תבנית ראש וכתפיים אפשרית במידה והמדד יפתח מתחת לכתף השמאלית.

התבנית הנוכחית בשילוב מחזורי המסחר תואמים את הדגם התיאורטי הגורס כי :

1. בכתף השמאלית בעלייה מחזורי המסחר צריכים להיות גבוהים בעליה ונמוכים בירידה.

2. בעליה אל הראש, מחזורי המסחר צריכים להיות נמוכים מאשר היו בעליה אל הכתף השמאלית, דבר שמבטא את חולשת הקונים.

3. הירידה מהראש אל קו הצוואר צריכה להעשות במחזור גדול יותר מאשר העליה אל הראש .

4. העליה בכתף הימנית צריכה להיעשות במחזור נמוך משמעותית מהעלייה במחזור שהיה בעליה בכתף השמאלית ובעלייה לראש.

***  לפעמים קו הצוואר לא נשבר כלפי מטה בירידה הראשונה של הכתף הימנית והמחיר עולה ויוצר עוד כתף קטנה, לפני שנפרץ קו הצוואר למטה.

פריצת קו הצוואר כלפי מטה צריכה להתלוות במחזורי מסחר גבוהים.

נקודת הכניסה -  ירידה מתחת ל-  1382.33, נדרשת תשומת לב היות ורמת 1382 מהווה תמיכה משמעותית בגרף היומי.

נקודת קטיעת הפסד - רמת השיא של הכתפיים - 1387.

יעד התבנית -  ירידה של 7 נקודות מבסיס התבנית, כלומר- 1375.

בפועל, התבנית לא מתממשת אך רמת השיא של הראש מהווה רמת התנגדות וניתן להיעזר בה. היות ואינדיקטור המחזור OBV מראה לנו על סטיה שלילית , ניתן להתייחס להתנגדות בשיא הראש של התבנית כנקודת כניסה לעסקה, מצורף הגרף:

עיתוי הכניסה לעסקה - הדגמה על תבנית ראש וכתפיים

עיתוי כניסה לעסקה מהווה נקודה קריטית. היות והיכולת שלנו לספוג הפסד מוגבלת, חשוב מאוד להכנס לעסקה כאשר נקודת קטיעת ההפסד, עפ"י הניתוח שביצענו או שיטת המסחר, קרובה לנקודת הכניסה, כך שנוכל להגדירה כך שגם אם השוק יפעל בניגוד לתחזית, ההפסד יהיה סביר ויאפשר לנו המתנה וכניסה לעסקה הבאה.

לאחר שנכנסנו לעסקה והתחלנו להרוויח, קיימת דילמה מהי נקודת הסטופ, בעיקר כאשר מדובר במסחר בנגזרים, האם הסטופ יקבע עפ"י נכס הבסיס או הנכס הנסחר. דילמה זו מעסיקה אותי רבות ואני נוטה יותר להגדיר כי נקודת הסטופ צריכה להיקבע על פי ניתוח נכנס הבסיס ולא הנכס הנסחר.

בדוגמא שלפנינו, תבנית ראש וכתפיים, מוצגות נקודות כניסה עם סטופ קצר:

כל סוחר והסוריקטה שלו

ב"מחנה" הסוריקטות תמיד יימצא שומר שבמקרה של סכנה מתקרבת יעבור בין חברי השבט ויודיע להם על הסכנה.

סוחר בנגזרים צריך שתהיה לו סוריקטה, אבל לא מדובר בשמירה מסכנות שמבחוץ, נדרשת שמירה מסכנות שבאות מבפנים, מתוך היצרים הפנימיים שגורמים לנו לבצע טעויות ולחזור עליהן שוב ושוב.

הסוריקטה שלנו היא - שיטת מסחר מסודרת ומתועדת !

OBV מכה שוב !

מאמר שלישי בנושא יכולת החיזוי לטווח קצר של אינדיקטור ה OBV.

מנסיוני, הרבה יותר טוב מאינדיקטור התחום המחזור הנקרא MFI.

שוב מזכיר כי לרוב התחזית הינה לטווח קצר ולאחריו בד"כ יש תפנית.

להלן הגרף בתחזית ובהתממשות התחזית:

Bullish Butterfly במדד המעוף גרף 5 דקות (27/4/2014)

הדגם התיאורטי : הדגם המעשי במדד המעו"ף:

ארביטראז' בין מדד הנאסד"ק למדד המעו"ף בימי ראשון

פער ארביטראז' גדול בין מדד הנאסד"ק למדד המעו"ף בימי ראשון הופך להיות אירוע לא נדיר. השבוע אנו מתחילים עם פער של מינוס 0.75, פער גדול מאוד שאמור להביא לפתיחה בגאפ שלילי גדול.

האומנם ?

אם נבחן את שני המדדים בשנים האחרונות נמצא חוסר תאימות בין המדדים. את המידע הזה ניתן לנצל היות והפער בין המדדים בדר"כ גורם לאפקט פסיכולוגי ראשוני בתחילת השבוע, סוחרים רואים את הפער ומגיבים בלחץ, לאחר השלב של ההתנהגות האמוציונאלית, חוזרים לשגרה והפערים בין המדדים חוזרים לידי ביטוי.

יום א' במדד המעו"ף שמתחיל עם פער ארביטראז' יכול להיות אינדיקטור מצויין לעוצמת מדד המעו"ף. באם יפתח בגאפ וימשיך לצלול , נסיק על חולשת המדד, אך אם יפתח בגאפ נמוך מהפער ויתחזק, נסיק מכך על חוזקו של המדד.

להלן מספר השוואות בתקופות זמן שונות כדי להיכנס לפרופורציה לגבי האמת על חוסר התאימות בין המדדים בראייה רחבה יותר:

תבנית הרמונית Bearish Cypher ב- 500 S&P

הדגם התיאורטי:

תבנית הרמונית Bearish Cypher ב- 500 S&P :

בתאריך 23/4/2014 התבנית החלה להתממש:

וביום שישי, 25/4/2014, התבנית הגיע ליעד שלה, תיקון של 0.382:

אלגו טריידינג ידני...לשבת עם כוס תה ולהמתין לאישור כניסה לטרייד

לאחר שנים, חודשים, ימים, שעות ודקות של התמדה בלימוד רזי המסחר מבינים דבר פשוט שלא ניתן להבין ללא נסיון אמיתי במסחר - נדרש להכנס לעסקה בנקודה המתאימה בלבד בהתאם לשיטה הסטטיסטית שנבחרה ולצאת ברווח אופטימאלי בהתאם לשיטה.

השלבים למסחר פשוטים :

1. המתנה לאיתות כניסה בהתאם לשיטה הסטטיסטית.

2. כניסה לעסקה מיד עם אישור.

3. הגדרת סטופ במערכת (חשוב מאוד להגדיר סטופ שמותאם להגדרות השיטה, אם לא יודעים להאריך אין ברירה אלה לבצע אותו באופן ידני).

4. סגירת מסך מערכת המסחר וניהול הטרייד באמצעות הגרף.

5. במידה והגרף נע לכיוון שהוגדר, יש להכניס TAKE PROFIT  או TRAILING STOP במערכת המסחר.

האמירה הפשוטה לכאורה קשה מאוד ליישום לאור הדחפים הפנימיים שמקשים עלינו כגון:

1. דילמת מימוש הרווח - במהלך חיי העסקה ערך התיך יעלה וירד בגלים, בכל ירידה מתעורר הדיסוננס של "מדוע לא לקחתי את הרווח ?". אין דרך אופטימאלית למעט הגדרת מטרת רווח מראש וקטיעת הפסד מראש ולתת לעסקה לפעול.

2. קושי בסגירת מערכת המסחר ורצון לראות את התיק באופן רציף - הדבר מקשה על היכולת המנטאלית להישאר בעסקה בחלון הזמן הנדרש.

3. סוגיית הסטופ - דילמה בין סכום שמוכנים להפסיד לבין קריטריונים של השיטה ליציאה מעסקה - כאשר אין חפיפה בינהם - השיטה היא שצריכה להכתיב.

4. דשדוש יכול להיות במשך שעות ארוכות. כאשר נמצאים במהלך עסקה, הדשדוש מהווה התשה מנטאלית , מומלץ לא להתבונן במסחר בחלון זמן זה למרות הקושי ולעסוק במשהו חלופי, כגון כתיבת מאמר...

לפני שצוברים יכולת לפתח אלגו טרידינג ממוכן, יש ליישם אותו באופן ידני, עם כל הקושי שבדבר.

על החשיבות בריכוז בזמן יום המסחר

מתכוננים ליריית הזינוק של מרתון ברלין 2013

יום מסחר לסוחר יומי הינו כמו ריצה למרחק ארוך, ריצת מרתון.

במידה ובמהלך היום מתבצעות טעויות, ההתמודדות עם הטעויות שוחקת וגורמת לסוחר לא להשאיר את הכוחות הנדרשים לזמן הנדרש, בד"כ לקראת סוף יום המסחר, חלון זמן שבדרך כלל יש תנועות חדות שחשוב לפעול בהן באופן שיטתי ולא אמוציונאלי.

גם רץ מרתון, במידה ולא לוקח כדור מלח כל שעה, לא לוקח ג'ל כל חצי שעה, לא שותה כל תחנת עצירה, לא רץ בקצב מתוכנן (לתרחיש האופטימי, ראלי או פסימי) , יגיע תשוש וחסר כוחות ל - 10 ק"מ האחרונים ובמקום להאיץ ולקבל תוצאה טובה, הוא יאט ויפגע בחווית הסיום.

כל טעות שמתבצעת במהלך המסחר יש לה מחיר. חשוב לנהל קובץ שבו מתעדים את מהלך המסחר כולל תיעוד הטעויות על מנת לפעול שלא לחזור עליהן בהמשך.

יש לקחת בחשבון שיהיו הרבה טעויות, לא תופתעו שרובן יהיו כתוצאה מפעולה אמוציונאלית. יקח זמן לא קצר לאמן את התודעה ולהקטין את כמות הטעויות. רק ע"י תיעוד תוכלו לראות את הטעויות ה"מוזרות" בדיעבד.

ללא תיעוד, הראש נוטה לשכוח את הטעויות והסיכוי שתחזרו עליהן שוב ושוב יהיה גבוה מאוד.

יום מסחר מרובה טעויות לוקח מאיתנו הרבה מאוד כוחות ובסיום יום כזה נרגיש מותשים, פיזית ומנטאלית. חשוב לקחת נשימה עמוקה לאחר יום כזה ולהתכונן לאתגר של יום המסחר הבא - יום של ריכוז בזמן המסחר, יום ללא טעויות !

להיות בפוקוס על המטרה

על מנת להצליח במסחר נדרש להיות ממוקד במטרה. הדרך לא פשוטה וכוללת הרבה תסכולים, כשלונות, דיסוננסים, השפעות לשנות כיוון מבחוץ וכל זאת מעבר לקושי בהתמודדות עם המשימה המנטלית של הצלחה במסחר, התמודדות עם תכונות אנושיות שנדרש להחליף בתכונות של סוחר.

לאחר סימון המטרה - הצלחה במסחר, חשוב מאוד להיות רגועים וממוקדים. לקחת את הזמן הנדרש ולהאמין בהצלחה.

מאחורי הקלעים של המסחר על מדד המעו"ף - אינדיקטור OBV - מאמר שני בסדרה

מחזור המסחר מהווה את ה"דלק" של השוק ומעיד על גופים מוסדיים שנכנסים או יוצאים מהשוק. כאשר מסתכלים על גרף המחירים של המדד, בעיקר בחלון זמן של דשדוש, על פני השטח קשה להבין מה קורה מאחורי הקלעים ולאיזה כיוון זורם הכסף הגדול - לקניה או מכירה. באמצעות אינדיקטור OBV ניתן לקבל מושג לגבי המתרחש מאחורי הקלעים. להלן תמונת המדד והאינדיקטור כפי שנצפה ביום 22/4/2014, שעה 14:00, בשלב זה אנו רואים דשדוש במדד המעו"ף בגרף 5 דקות, דשדוש של כ - 3 שעות. לעומת זאת, באינדיקטור OBV אנו רואים כניסה של כסף לשוק. הסטיה החיובית בין תנועת המדד לתנועת הכסף מרמזת לנו ואף יותר מזה על כיוונו הצפוי של המדד בטווח המיידי. ובאותו יום, 22/4/2014, בשעה 14:25  הפריצה במחיר הינה בכיוון זרימת הכסף, ולא במפתיע.

חשיבותה של רמת תמיכה 1382 במדד המעו"ף - ניתוח עפ"י גלי אליוט

עפ"י תורת גלי אליוט, גל 4 לא יחדור לתחום של גל 1.

התיקון של גל 2 היה תיקון של משולש מתכנס, לכן, התיקון של גל 4 אמור להיות תיקון מהיר ולא מדשדש.

במידה והתמיכה של 1382 תחזיק מעמד ואנו נמשיך לקראת שיא חדש, אנו צפויים לגל 5 של עד 140 נקודות לפני התיקון המשמעותי הבא (גל 3 היה בגודל של 140 נקודות ואינו יכול להיות הקצר מבין 3 הגלים העולים).

לכן, תשומת לב מירבית נדרשת ליכולת של התמיכה של 1382 נקודות להחזיק מעמד.

תרגול, תרגול ו...שוב תרגול של שיטת המסחר

ניתן וצריך לתרגל את שיטת המסחר גם על מדדים שלא סוחרים בהם. זה מאפשר ניצול זמן מיטבי גם כשהמדד הנסחר אינו פעיל ומדדים אחרים מעבר לים פעילים. הדילמות בתרגול קשות לא פחות מדילמות במסחר אמת, המחיר שמשלמים הוא זמן התרגול בלבד - מחיר זול מאוד ומשתלם !

את הדילמות במהלך התרגול יש לרשום ולנתח על מנת לקבל נתונים שניתן באמצעותם לחזק את שיטת המסחר או לאפשר עדכון/תיקון בהתאם.

התרגול מאפשר קבלת הרגלים נכונים בהתמודדות עם:

1. זיהוי איזורי תמיכה והתנגדות תוך כדי המסחר ווידוא תגובה מתאימה.

2. ציון יעדי פיבונאצ'י במהלך המסחר ותפעול האסטרטגיה בהתאם.

3. תרגול של התמודדות עם רמות סף (תחומי קיצון של השיטה).

4. קבלת החלטות למימוש רווח ותחקורן.

תרגול התמודדות עם דילמות ותרגול פעילויות טכניות כגון זיהוי תבניות ויעדים תוך כדי מסחר בזמן אמת הינו בעל ערך קריטי לתרגול מנטאלי.

תבנית הרמונית AB=CD בדאו ג'ונס גרף 5 דקות

כשהשווקים סוערים חשוב להיות רגוע ולבחון את התבניות ההרמוניות.

להלן אפשרות לתבנית AB=CD בדאו ג'ונס:

תיקון של גל C של 0.618 ויעד של גל D שצריך להגיע עד 1.618 מרגל BC.

המבנה התיאורטי תואם באופן מדוייק למבנה בפועל.

הדגם התיאורטי של התבנית:

קטיעת הפסד - נמוך מסיום רגל D כפי שמצויין בגרף המצורף.

מדד הדאו ג'ונס , גרף 5 דקות, נכון לתאריך 11/4/2014:

מצורפת טבלת תיקונים מול יעדים המתאימים לתבניות הרמוניות:

ובתאריך 14/4/2014 התבנית מתממשת במדוייק !

להילחם בקונספציה גם במסגרת המסחר בנגזרים

קונספציה, על פי פירושים ממרחב האינטרט היא : תפיסה, השקפה, אופן הבנתו של עניין מסויים, רעיון מוביל או השקפה המונחים ביסודם של תורה, תוכנית, מחשבה, יצירה וכד'. לאחר שאנו מבצעים ניתוח טכני של תנועה בשוק וחוזים על פיו את התנועה הקרובה אנו נערכים בהתאם, בונים אסטרטגיה מתאימה ובאופן תת מודע נכנסים לתוך קונספציה. זהו תחום מסוכן מאוד לסוחר בנגזרים ! הסוחר בנגזרים חייב להיות מאומן להתאים את האסטרטגיה שלו לתנועה הטבעית וההרמונית של המדד בו הוא סוחר. "התאהבות" או "שקיעה" או "קפיאה" בתוך קונספציה מסויימת יכולה להיות הרת אסון. היכולת למעבר מכיוון אחד לכיוון אחר לאור שינוי התנועה של המדד חייבת להיות פשוטה ודינאמית ללא כל עכבות וסנטימנטים כלשהם. החשוב מכל הוא העמידה בכלים של שיטת המסחר שנבחנה סטטיסטית.

בשביל לייצר הרגלי מסחר נכונים יש לעקור את ההרגלים הישנים

עקירת פרדס אשכוליות אדומות לא כלכלי לקראת שתילת מטע חדש

ההרגלים הטבעיים שלנו מהווים את המכשול המרכזי ליכולת ביצוע מסחר רווחי.

ההרגלים הישנים הינם בד"כ:

1. פחד מביצוע העסקה במועד הנדרש עפ"י הכלל.

2. ביצוע העסקה ללא פחד במועד מאוחר מהנדרש.

3. אי לקיחת רווח במועד הנדרש.

4. לקיחת רווח נמוך במועד מאוחר מהנדרש.

5. נסיון לשנות שיטת מסחר בכסף אמיתי תוך ללא בדיקת תוחלת סטטיסטית מקדימה.

6. השארת אסטרטגיה תוך הנחות מסויימת שאינן מבוססות סטטיסטית.

7. יציאה לחופש עם אסטרטגיה פתוחה.

8. אי עמידה בכל הכללים שהוגדרו מראש.

9. שאננות, בדיוק בזמן של פוטנציאל לעסקה טובה.

10. הסתמכות על יכולת המתבססת על זכרון ולא וידוא עמידה בכללים תוך בדיקה קפדנית של כל כלל וכלל לפני ביצוע/אי ביצוע פעולה.

על מנת לתקן את האופן "הטבעי" שמהווה את המכשול , נדרש לזהות את אותם מאפיינים.

הדרך הטובה ביותר הינה לבצע תיעוד שניתן למדידה באופן כמותי של מספר הפעולות שמבצעים בתקופה קצובה (שבוע, חודש, שנה) ולבצע תחקיר קבוע בסוף כל תקופה נמדדת.

התחקיר יציין את סך הפעולות שבוצעו במהלך אותה תקופה ומתוכם את כמות הפעולות שבוצעו עפ"י ההגדרה וכמות הפעולות שבוצעו בניגוד לתוכנית, ניתן לחלק את אותן פעולות שבוצעו שלא עפ"י התוכנית לתת קטגוריה שמתייחסת לכלל שהופר למול כל פעולה.

עכשיו, לאחר שיש נתונים כמותיים, נתונים שיפתיעו כל סוחר מתחיל וגם ותיק, ניתן להציב יעד להקטנת אחוז הפעולות שבוצעו בניגוד לכללים. היעד הסופי כמובן - לא לבצע פעולות כנגד כללי המסחר שהגדרת. ישארו מספיק מכשולים שנובעים מהשיטה עצמה, שיטה שנדרש לשפר רק ע"י בחינה בדמו לפני הכנסת השינוי לעבודה בכסף אמיתי.

ממחקר התנהגותי שביצעת מצאתי כי כאשר היכולת שלנו לבצע מהלכים מורכבים מוגבלת , הכוונה, קבלת החלטות מושכלות המבוססות על מספר רב של כללים ללא סיוע של מנגנון עזר. מנגנון העזר יכול להיות רשימת הנחיות פשוטה שיש לעבור עליה ולסמן V על כל כלל שנבדק. ההסתמכות על היכולת לבצע את אותה בדיקה ללא רשימה מסודרת פשוט בלתי אפשרית מבחינת היכולת המנטלית שלה. הדבר הראשון החשוב הוא להכיר במגבלה הזו.

יציאה למסחר היא בדיוק כמו יציאה לטיסה, למרות שהטייס ביצע אלפי גיחות ומכיר היטב מה נדרש לבדוק לפני היציאה לטיסה, עדיין הוא נעזר בחוברת בדיקות ולא מסתמך על הזיכרון שלו !

"אנטי אפקט הפרפר" בשווקים הפיננסיים - פער ארביטראז של יום א׳ מול הנאסד"ק

אפקט הפרפר הוא ביטוי מתחום תורת הכאוס הממחיש מצב של "תלות רגישה בתנאי ההתחלה", לפיו שינויים קטנים בתנאי ההתחלה של מערכת דינמית לא לינארית עשויים לגרום לשינויים גדולים בהתנהגות המערכת בטווח הזמן הארוך (ויקיפדיה).

באמצעות ההשפעה של תנודה משמעותית או מינורית במדד הנאסד"ק על מדד המעו"ף ניתן להבין את עוצמתו  של מדד המעו"ף, בעיקר בימים בהם הפער משמעותי.

לדוגמא, בבוקרו של יום 6/4/2014 , פער הארביטראז' בין מניות ישראליות שנסחרות גם בנאסד"ק וגם במעו"ף, לאחר נפילה של יומיים בנאסד"ק של כ - 3.6% הינו פער שלילי של 0.72%, בתחילת המסחר נוכל כבר להבין את עוצמת המעו"ף למול התגובה לפער זה. תגובה של ירידה מינורית תביא כבר לקראת סוף היום לשיאים חדשים, לעומת זאת, תגובה אגרסיבית שלילית, בסדר גודל גדול מהפער תאפשר היערכות לתיקון משמעותי.

בבוקר ה 6/4/2014 פתח מדד המעוף בירידה של כ 0.7%, ירידה מידתית שמשקפת עוצמה בינונית ובמידה והמדד יתחזק מנקודה זו אנו יכולים להמתין לסימנים של המשך עליה ולהצטרף אליה. במידה והחולשה תתגבר, יהיה זה סימן לאפשרות של התחלת תיקון משמעותי יותר.

שימו לב בגרף מעו"ף 30 דקות כי התנועה אינה חורגת מתעלת המחירים העולה:

התנהגות כזו של המדד ביחס לתנועה חדה מטה של מדד הנאסד"ק מאפשרת הנחה כי עוצמת מדד המעו"ף עדיין חזקה. שבירת תעלת המחירים מטה תשנה את התמונה...

"אנטי אפקט הפרפר" בשוק ההון מפגין את כוחו בסיוע בחיזו כיווני השווקים דווקא בגלל ההשפעה הפסיכולוגית המיידית שלו אשר גורמת לתנודות נקודתיות לזמן קצר ולאחר מכן השווקים מתהפכים שוב לכיוון המגמה הראשית. דוגמא לכך היא התגובה של מד המעו"ף לירידות בנאסד"ק בתקופת המשבר של פלישת רוסיה לחצי האי קרים. המעו"ף היה בכיוון עליה, הפער ביום א' של אותו חלון זמן היה שלילי וגרם לתנודה מינורית כלפי מטה של מד המעו"ף, אך תוך כדי המסחר היה היפוך בחזרה לכיוון עליה.

ונחזור למדד המעוף בסוף מסחר יום 6/4/2014. אכן קיבלנו סגירה בעליה של 0.25 לשיא חדש של 1421.25 נקודות. דוגמה מדהימה לסגירה חיובית למרות פער ארביטראז' גדול בתחילת יום המסחר.

זוהי דוגמה למסיחי דעת שציינתי במאמר אחר, פער הארביטראז' מהווה מסיח דעת ויכול להטעות, חשוב להיצמד לזרימת השוק ולהבין שלא תמיד השווקים פועלים במקביל בכיוונים זהים, בעיקר לא בטווחים בינוניים למעט האפקטים הרגעיים שגורמים לתנודות זהות בטווחי זמן קצרים מאוד.

מצורף פער הארביטראז מאתר גלובס:

מצורף גרף 5 דקות של המעו"ף ביום ה 6/4/2014:

אזהרה !

מסחר במעוף טומן בחובו סיכון ברמה גבוהה, ויתכן שאינו מתאים לכל המשקיעים. מינוף בשיעור גבוה יכול לפעול לרעתך כשם שהוא יכול לפעול לטובתך. לפני קבלת ההחלטה על השקעה במעוף, שקול ברצינות את מטרות ההשקעה, רמת הניסיון שלך ומידת הסיכון שברצונך לקחת. קיימת האפשרות שתספוג אובדן חלקי או כולל של השקעתך ההתחלתית ולכן אל לך להשקיע כספים שאינך יכול להרשות לעצמך לאבד. עליך להיות מודע לכל הסיכונים הכרוכים במסחר במעוף ולהיוועץ ביועץ פיננסי עצמאי אם יש לך ספקות כלשהן.

חוות דעת שוק, מכלול הדעות, החדשות, המחקרים, הניתוחים, המחירים והמידע האחר הכלול באתר זה ניתן כפרשנות כללית על שוק ההשקעות ואינו מהווה עצה להשקעה. בעל האתר לא יישא באחריות עבור כל נזק או אובדן, כולל, אך לא מוגבל, לכל רווח או הפסד, שעלול לנבוע בישירות או בעקיפין מן השימוש או ההסתמכות על מידע מסוג זה.

תבנית מתפתחת במדד המעו"ף - גרף 30 דקות - Bearish Bat

התבנית ההרמונית המדויקת התגלתה על ידי סקוט קארני בשנת 2001. הדפוס משלב תיקון 0.886XA, כגורם המכריע של האזור הפוטנציאלי להיפוך (PRZ). הנקודה B חייבת להיות פחות מ - 0.618, רצוי 0.50 או 0.382 של רגל XA. ומינימום -  1.618 projection של רגל BC .  זוהי תבנית מדויקת להפליא ודורשת עצירת הפסד קטנה יותר משל רוב התבניות.

להלן המבנה התיאורתי של התבנית:

התבנית תתקיים במדד המעו"ף באם הפתיחה ביום א' הקרוב (20/4/2014) תהיה מעל הנמוך של היום (17/4/2014).

תבנית וולף בדאקס גרף 5 דקות 14/4/2014 - Wolf Pattern - שלב אחר שלב

שלב 1 : זיהוי התבנית , הגדרת יעד וסטופ

שלב 2 : כניסה לטרייד

שלב 3 : בדיקת המד את רמת הסטופ

שלב 4 : השלב הקשה, המדד נוגע בסטופ

שלב 5 : צפירת הרגעה, המדד מתרחק מהסטופ ומתחיל לעבוד

שלב 6 : קידום הסטופ מעל נקודת הכניסה לטרייד

שלב 7 : הגעה ליעד ולקיחת רווח. התבנית התממשה במלואה !!!